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宜人贷创始人唐宁曾问哈佛大学学生一个问题：如果你站在宜人贷的位置，面临当时的国际国内市场环境，你会不会选择上市？得到的结果是“是一半的人支持，一半的人反对”。在世界最高学府得到的答案尚且不一，足以看出，宜人贷上市面临了多大的压力。
黎明前的昏暗
宜人贷上市的时间正好是2015年年底，而这个时间点正好是P2P疯狂增长的拐点。不少大平台暴雷，投资人上百亿资产未兑付，随后引发大量的跑路事件，P2P被蒙上了一层阴影。
同时，业内普遍预计监管时代来临，政策将可能会收紧，而资本市场的监管会对宜人贷带来什么样的冲击，这些都是摆在宜人贷面前的一个个问号。此外，2015年，中概股经历了堪称惨痛的一年，不少企业都选择回归国内资本市场。
国外投资者能否认可宜人贷？不确定性因素是否会带来股价的异常波动？在这样的背景下，宜人贷上市毫无疑问需要极大的决心和勇气。但最后的结果是，宜人贷选择了IPO，而且成功了。
挣扎中的曙光
首先，从业绩上来看，上市后，宜人贷发出的每一季财务报告，数字都十分亮眼。第一季度，宜人贷促成借款金额5.35亿（单位：美元，下同），同比增长110%；净收入8507万，同比增长187%；净利润2013万，同比增长355%。第二季度，借款总额约为6.829亿，同比增长118%。总净营收约1.104亿，同比增长140%；净利润约3920万，同比增长226%。第三季度，借款总额约8.42亿，同比增长120%；净收入1.32亿美元，同比增长137%；净利润5163万，同比增长308%。可见，宜人贷一直保持每季度稳健增长，且每一季度的增长都超越分析师预期。无论是持续盈利能力还是发展前景，宜人贷都可以说是今年美股表现最强劲的金融科技公司。
其次，从监管环境来看，2016年国内监管政策密集出台，宜人贷面临着中美双重监管，作为最早实践银行资金存管的平台，以及作为首家在美上市的金融科技公司，宜人贷坚持严格的信息披露制度，为行业树立安全透明的标杆，为监管提供正面的参考借鉴，积极推动行业规范化发展。
第三，从创新来看，2016年4月，宜人贷推出公积金模式，仅用81天时间就实现了累计借款促成金额就超过1亿元；5月，宜人贷推出网贷行业首个安全漏洞平台YISRC，实时监测漏洞，保护信息安全；6月，宜人贷首单ABS深交所挂牌，资金端向机构投资者扩展。
宜人贷用实实在在的业绩，解答了投资人的信心问题、监管政策问题、未来发展预期问题，这也是为什么过去一年，宜人贷成为股票回报率最高的金融科技公司。
分析：千亿目标，宜人贷的下一个挑战
2016年打下的基础其实足够宜人贷“吃老本”，但在宜人贷上市一周年发布会上，宜人贷公布了一个看起来很高的目标——2020年实现年交易规模达到千亿级别。
这个目标意味着，从2017年开始，宜人贷的年复合增长率要超过50%，这对其他企业来说，的确有难度。但如上文所说，在2016年，宜人贷每个季度的增长率都保持在三位数，2016宜人贷全年预计促成借款总额为197.5亿至200亿元，相比2013年的全年2亿元交易规模，短短三年内，宜人贷实现了100倍的增长速度。这样的速度对达到年度50%的增长率是完全有可能的。
其次，平台的增长还需要考虑大环境。2016年国务院发布《十三五国家科技创新规划》，提出促进科技金融产品和服务创新，建设国家科技金融创新中心等，科技金融发展迎来重大利好。星展银行及安永会计师事务所联合发布的报告则显示，中国金融科技生态系统发展的速度、复杂程度和规模已处于无可比拟的地位，成为全球金融科技的中心。未来中国金融科技的想象力是空前的，宜人贷的增长空间也同样如此。
另外，需要考虑的是，网贷行业正在经历一个洗牌时期，不少业内人士都估计，未来可能会有三分之二的平台退出历史舞台。但对行业领头羊来说则是很好的机遇，意味着更少的平台瓜分更大的市场，对宜人贷是个潜在的增量空间。
千亿目标的达成，对宜人贷的意义堪比上市。一家真正的金融科技平台，如果能够做到千亿交易量，几乎相当于一个地方商业银行的体量，这对行业来说也具有里程碑式的意义。
上市，就像是一场拓荒行动，承受了很大的压力，克服了诸多挑战，终于顺利地走到了今天，但宜人贷的步伐没有停下，拓荒还在继续，对宜人贷来说，没有舒适区，前路依然漫漫。