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【MACD诠释】
在股市投资中,MACD指标不但具备抄底(背离是底)、捕捉极强势上涨点(MACD)连续二次翻红买入、捕捉洗盘的结束点(上下背离买入)的功能,使你尽享买后就涨的乐趣,同时,它还具备使你捕捉到最佳卖点,帮你成功逃顶,使你尽享丰收后的感觉。运用MACD捕捉最佳卖点的方法如下：
首先是调整MACD的有关参数,将MACD的快速E-MA参数设定为8,将慢速E-MA参数设定为13,将DIF参数设定为9,移动平均线参数分别为5、10、30。设定好参数后,便可找卖点。由于一个股票的卖点有许多,这里只给大家介绍两种最有交、最常用的逃顶方法：
第一卖点或称相对顶这是股价在经过大幅拉升后出现横盘,从而形成的一个相对高点,投资者尤其是资金最较大的投资者必须在第一卖点出货或减仓。判断第一卖点是否成立的技巧是“股价横盘、MACD死*”,也就是说,当股价经过连续的上涨出现横盘时,5日、10日移动平均线尚未形成死*,但MACD率先死*,死*之日便是第一卖点形成之时,应该卖出或减仓。如哈医药也在7月7日给出了上述卖点信号,其后股价也出现了长时间下跌。
虚浪卖点或称绝对顶第一卖点形成之后有些股价并没有出现大跌,而是在回调之后主力为掩护出货假装向上突破,多头主力做出货前的最后一次拉升,又称虚浪拉升,此时形成的高点往往是成为一波牛市行情的最高点,所以又称绝对顶,如果此时不能顺利出逃的话,后果不堪设想。判断绝对顶成立的技巧是“价格与MACD背离”,即当股价进行虚浪拉升创出新高时,MACD却不能同步创出新高,二者走势产生背离,这是股价见顶的明显信号。说明在绝对顶卖股票时决不能等MACD死*后再卖,因为当MACD死*时股价已经下跌了许多,在虚浪顶卖股票必须参考K线组合。一般来说,在虚浪急拉过程中如果出现“高开低走阴线”或“长下影线涨停阳线”时,是卖出的最佳时机。600670在6月30日出现了虚浪长下影线涨停阳线,同样给出了见顶信号,其后股价连续下跌。
最后需要提醒广大股民朋友的是,由于MACD指标具有滞后性,用MACD寻找最佳卖点逃顶特别适合那些大幅拉升后做平台的股票,不适合那些急拉急跌的股票。另外,以上两点大都出现在股票大幅上涨之后,也就是说,它出现在股票主升浪之后,如果一只股票尚未大幅上涨,没有进行过主升流,那么不要用以上方法。
【MACD实战】
MACD一般可作为中期指标研究，其基本原则与葛南维原则有相似之处，也可以用于判断短期反转点。它的原理是运用短期（快速）和长期（慢速）移动平均线聚合和分散的征兆加以双重平滑运算，用来研判买进与卖出的时机，该指标特别适合运用于大盘股、不活跃股处于长期低位个股的走势分析判断，对于小盘股、活跃股与高位股则没有KDJ反应灵敏。MACD的基本研判技巧法则有：
原则1：若DIF>0,DEA>0,此时的走势属于多头背景；若DIF<0,DEA<0,此时的走势属于空头背景,在实战操作思维上,主仓位应该与市场背景保持一致。
原则2：DIF与DEA形成黄金交叉,即BAR由负变正时为买进信号；当DIF与DEA由负变正时,也是买进信号。如果此时标的物趋势向上,可靠性较强。
原则3：DIF与DEA形成反动交叉,即BAR由正变负时为卖出信号；当DIF与DEA由正变负时,也是卖出信号。如果此时标的物趋势向下,可靠性较强。
原则4：当银价已经出现一段上涨后,再度创出新高时,此时DIF与DEA没有出现新高点,要防止银价见顶。
原则5：当银价已经出现一段下跌后,再度创出新低时,此时DIF与DEA没有出现新低点,要注意银价见底。
原则6：高价位时,两次反动交叉要防止大跌；低价位时,两次黄金交叉要注意止跌；此时的成交量或者反向的消息面对银价影响特别大。
原则7：当BAR>0时,若BAR线变平缓时是短线卖出信号；当BAR<0时,若BAR线变平缓时是短线吸纳信号。
原则8：当大盘处于牛皮盘整时,银价上下波动不大,MACD指标准确率较高；同时用MACD指导操作还应该多考虑与成交量KDJ的组合。