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第一消费金融（ID：TodayCFC）独家获悉，2017年11月27日，捷信（Home Credit B.V.）发布了2017年第三季度财务报告，其中披露了捷信中国的最新财务数据。
虽然距离消费金融第一梯队公司——蚂蚁金服借呗、蚂蚁金服花呗——非常遥远，但是接下来现金贷、网络小贷监管政策的相继出台，或对持有消费金融牌照的捷信利好，让捷信能够与微众银行、中银消费金融、招联消费金融、京东白条、掌众金服等等这些消费金融第二梯队的平台一起分享消费金融大时代的红利。
40万分销点线下扩张
先看看捷信财报披露的一些核心数据：
截至2017年第三季度末，捷信存款总额为63亿欧元（约合496.3亿元人民币），较之2016年末的54亿欧元增幅为16.7%；
贷款总额为150亿欧元（约合1181.7亿元人民币），较之2016年末的107亿欧元增幅为40%；
所有者权益为17亿欧元（约合133.9亿元人民币），较之2016年末的15亿欧元增幅为13%；
净利润为2.3亿欧元（约合18.3亿元人民币），较之2016年度的2.1亿欧元增幅为10.3%；
分销点达到39.9万个，较之于2016年末的27.1万个增幅为47.2%，反映出捷信在线下铺设网点以扩大市场占有额这种打法的力度还在加强；
活跃用户数为2870万人，相对于2016年末的2010万人增幅为42.8%；
平均每个月的申请用户数为550万人，相对于2017年上半年公布的每月620万的申请人有所减少；
不良贷款率为6.2%，相较于2016年的6.1%微升。
在捷信的财报中，中国很显然地位越来越重要。无论是网点数量，还是信贷投放额，中国在捷信的世界版图中都有绝对优势。
深耕中国、深耕现金贷
截至2017年三季度末，捷信的净贷款额为139亿欧元（约合1095.2亿元人民币）。如果按照主权国家来分，中国在捷信2017年前三季度的净贷款额中的占比份额为62.6%，相对于2016年末的54.5%和2017年上半年末的61.7%继续在提升——这表明中国在捷信的世界版图中，已经占据绝对主流的位置。如果按照贷款类型来划分，则现金贷的占比从2016年末的50.6%和2017年上半年的53.2%，继续提升至2017年第三季度末的56.3%——这表明捷信的现金贷业务占比在逐渐扩大。
具体来看，捷信的现金贷平均贷款额为572欧元（约合4506.4元人民币），相对于2016年度的390欧元和2017年上半年的454欧元，平均额度在增加；现金贷平均贷款期限为16个月，相对于2016年度的12个月和2017年上半年的14个月，期限在不断变长。
与现金贷形成对比的是，捷信的商品贷平均贷款额为322欧元（约合2536.8元人民币），相对于2016年的320欧元和2017年上半年的329欧元几乎没有变化；捷信的商品贷的平均贷款期限为11个月，相对于2016年度的12个月和2017年上半年的11个月也是几乎没有变化。
捷信现金贷和商品贷产品的平均贷款额和平均贷款期限的不同，反映捷信重视现金贷的这种特点，继续通过其交叉销售反映出来。捷信通过商品贷向现金贷和信用卡服务导流。
捷信目前拥有9000万用户的数据库，可以用来作为交叉销售的依据。捷信认为，多达66%的用户适合在18个月内对其交叉销售，在36个月内对大约16%的用户推介现金贷或者信用卡服务。
交叉销售带来的结果是，现金贷的平均授信额为1942欧元（约合15299.6元人民币），平均授信期限为33个月；信用卡的平均授信额为1105欧元（约合8705.5元人民币）。
接下来继续聚焦捷信的世界布局。
第一消费金融（ID:TodayCFC）不知道什么原因，东南亚（越南、印度尼西亚、菲律宾）和南亚（印度）似乎在一些从业者和媒体那里成了现金贷、商品贷出海的金山、银山，理由一般会说那里是5年前的中国，政策不明朗，市场未开化。但是，捷信去东南亚、南亚发展的如何？
东南亚、南亚持续亏损
前面有从净贷款额这个指标分析，得出中国是捷信全球版图的最核心市场的结论。这一结论还可以从多个数据得到验证，比如网点数量。
捷信在财务报告中，将其网点分成四个大类，分别是中国、俄罗斯、亚洲和其它地方（其它地方指捷克、斯洛伐克、白俄罗斯和哈萨克斯坦）。
从网点数量来看，捷信在俄罗斯近五年几乎没有扩张，目前正从亏损的泥淖中挣扎出来，所以2017年第三季度末捷信俄罗斯网点数量才又恢复到2013年的水平，不足为奇。
相对于捷信在俄罗斯身陷泥潭尚且挣扎，捷信在捷克、斯洛伐克、白俄罗斯和哈萨克斯坦的网点数从2015年起大幅减少至2017年三季度末的1.3万个。
从捷信在亚洲（第一消费金融注：这里指东南亚、南亚）的网点数量来看，捷信在东南亚、南亚的网点扩张力度远不及其在中国。
截至2017年三季度末，捷信在亚洲的网点数量为4万个，较之2016年末的1.9万个增加了2.1万个。与此形成鲜明对比的是，捷信在中国的网点数量为24.4万个，较之2016年末的14.1万个增加了10.3万个。捷信在中国增加的网点数量相当于在东南亚、南亚增加的网点数量的4.9倍。
与网点数量极具扩张相应，2017年第三季度，捷信在中国的净贷款额高达87亿欧元（约合685亿元人民币）。相对于2016年度的53亿欧元、2017年上半年的77.4亿欧元而言，捷信在加速投放信贷。加速投放信贷的捷信，在中国和越南净利润合计高达13亿元人民币。
捷信中国净利润9.3亿
2017年前三季度，捷信中国净利润为1.2亿欧元（约合9.3亿元人民币）。
截至2017年三季度末，捷信中国的活跃用户数达到1686.4万人，相对于2016年末的1062.1万人增幅达到58.8%。
与中国市场盈利状况非常乐观形成对比的是，捷信在东南亚、南亚的发展基本上处在烧钱提高市场占有率的阶段。
越南，是捷信收获成功的地方。2017Q3，捷信越南的净利润已经达到了0.52亿欧元（约合4亿元人民币）。
在印度、印度尼西亚、菲律宾，捷信亏损额分别为0.54亿欧元、0.15亿欧元和0.05亿欧元，均为多年连续亏损。在中国、越南可以通过现金贷业务赚大把大把的钱，为何要去印度、印度尼西亚、菲律宾这样的地方呢？这或许是捷信依然将主力战场布局在中国的原因。
捷信钱从哪里来
截至2017年9月30日，捷信共筹集资金195亿欧元（约合1536.5亿元人民币）。
捷信的第一大资金来源为收到的贷款（第一消费金融注：这里应该主要是来自银行，在2016年的财报中此处即为Bank loans），占比48%；其次是客户存款，占比33%；；第三大来源为所有者权益，9%；第四大来源为债券，5%；；第五大来源为其他，占比4%；还有一个来源为次级债，2%。
Wind显示，捷信在中国发了6个资产支持专项计划，发行总额127亿元人民币，目前均处于存续期。
附属材料：捷信的损益表和资产负债表
