我并非金融业内人士，所以有些专用名词不太懂，当然用"白话"描述金融问题，相信大部分非金融专业人士更能够明白，最后才能知道对我们老百姓有什么影响！

什么是“降准”

今天央行公布，在10月15日起，将下调存款准备近率1%，同时当日到期的MLF将不再续作。这里我们先科普一下，经常提到的"降准"是什么意思。用通俗易懂的解释，就是你把钱存到银行里，享受银行给予的一定利息，银行则把你存的钱用来钱生钱，例如放贷，买债券等等，中间的利息差就是银行的利润。但是，又不能把你的钱全部花了，万一突然有一天你要取钱，银行的钱不够怎么办？为了控制风险，央行要求各个银行一定准备一部分现金，供储户随时取用，这就叫存款准备金，与存款的比例，则叫做存款准备金率。且存款准备金都是放在央行，而非各个银行自己手里。降低存款准备金率说白了就是让银行有更多的钱用于放贷、买债等业务，从宏观层面就是加强货币流动，通俗理解就是社会上的流通的钱变多了。

白话解释“降准”：社会上流通的钱变多了

MLF的专业术语叫做中期借贷便利，什么意思呢？通俗理解就是央行把钱借给符合条件的其他银行，借款期限3-6个月，同时需要质押物（如国债，高等级信用债等等），并且向借款的银行收取利息。拿到钱的银行又继续将这个钱以更高的利息（银行是盈利机构）发放到社会。

其实MLF也好，降准也好，作用都是一样的，就是向社会注入更多的资金，而前者有严格的时间限制，而且相对较"贵"（央妈收了利息，银行加一定利息后再放贷），而后者则是长久的，钱是"便宜"。

降准目的是什么？

本次降准已经是2018年以来，第四次下调了。虽然每次下调都有特殊的目的，但是其中有一条是每次降准的时候，央行都会公布的理由那就是"缓解中小企业融资难、融资贵"的目的，这也和政府提出扶持实体经济，调整产业结构的方向一致。现在中美贸易战影响到进出口，那么只有刺激内需才能缓解国内经济下行的压力。下面是2011年至今每天调整春款准备金率的记录。请重点关注2015年连续五次降准，和今年无比的相似！

2011年至今存款准备金率调整情况

面对降准，我们应该怎么做

其实太多专业的，宏观的东西对于老百姓来说不用管太多，也管不了，理解不了。我们直接来聊聊接下来可能会发生的事情，以及我们应该怎么做吧！

1、 银行理财产品收益降低，品种减少。大部分银行推出的理财产品可以理解为银行通过理财产品向社会进行融资，然后通过自己的渠道再去赚取更高的利润。而现在银行手里的钱变多了，那么这个需求就会减少，自然理财产品也会减少，或者降低收益。建议有投资理财产品的同学们关注一下预计年化收益率，不过作为老百姓来说，投资渠道比较少，若有更好的渠道可以考虑赎回。

2、 对股市有一定促进作用。目前国内A股已经在最低点震荡很久了，虽然央行的降准的目的没有考虑到刺激股市，但是最终有部分资金还是会直接或间接的进入股市，有了资金的注入，那么对股市来说将会是利好。

3、 对楼市也有促进作用。同资金流向股市一个道理，虽然央行明确表示降准的目的，有部分资金拦都拦不住会流向楼市。毕竟一直以来房地产行业是国内所有行业中收益最高的。除非央行有极其严密的方法来遏制资金流向地产行业，目前来看是没有这方面的方法和举措的。而且近期频频发生开发商降价，引起的业主闹事等情况，还有万科在厦门的白鹭郡别墅6折销售的新闻等等，房价大幅下降的苗头已经显现，国家是不允许这样的事情发生的，你可以想象一下，倘若房价真的大幅下降，会出现什么场景？到处都是闹事的业主，大量买在高位的业主断供，银行贷款无法收回，抵押房产贬值，即便是拍卖银行也是亏本，难以想象，整个社会会乱掉，所以国家不可能允许这样的事情发生，这也是很多有钱人乐此不疲买方的原因，猜准国家不敢让房子大幅降价。回看惊人相似的2015年五次降准，而16年就引起了房价一波上涨的高潮！今年和15年唯一不同的就是国家出台了一系列严厉的调控政策，中央提出房住不炒的方向，因此，后半年房价稳定，19年房价稳定上涨，也许是大概率事件。

4、 中小企业融资问题依然无法根本解决。央行所提到的中小企业可以简单理解为民营企业，中国的民营企业做出的贡献是巨大的，超过50%的税收来自于民企，超过80%的城镇就业来自于民企，超过90%的新增就业来自于民企。相信绝大部分读者也是来自于民企。那么央行今年以来四次降准提出的缓解民企融资困难，对广大老百姓是不是好事呢？毕竟上班的企业资金充足了，业务可以得到扩展，效益好了，收入待遇自然也能提高。其实不然，央行的目的是好的，但是落实到银行层面就不是这么回事儿了！大家都知道银行放贷准看中的就是风险问题，而且只会锦上添花，不会雪中送炭，银行会担心，要是我放贷的民企亏本了，甚至垮了，贷款谁来还，银行的损失谁负责，具体签批放款的行长敢签字吗？而且，民企的贷款额一般较少，同样是贷款给大型国企上亿和贷款给中小民企几百万，对于银行的手续是一样的，但是收益就差很多，工作量会增加数倍甚至数十倍。基于以上原因，个人认为，资金只有极少数流向民企。例如重庆的银翔集团，汽车生产商，今年就被各大银行抽贷，合计约16亿，直接导致银翔停工至今，仍未恢复生产，大量工人在厂门口围堵讨薪，这样的事情在今年已经发生了多起。

总体来说，对于今年国内经济下行，同时面对中美贸易战，连续多次降准对于经济是好事情，对于老百姓来说也有一定的好处，大家赶紧响应国家号召，消费起来吧，为拉动内需贡献一点点的力量！